周四，A股主要指数集体收涨，创业板指与科创50指数双双再创历史新高。截止收盘，沪指涨0.23%，收报4120.28点；深证成指涨1.82%，收报16344.08点；创业板指涨2.84%，收报4371.99点；科创50指数涨3.87%，收报2066.33点。沪深京三市成交额36192亿，较昨日放量3120亿。

MLCC概念大涨，风华高科、火炬电子、鸿远电子涨停，昀冢科技、三环集团、斯迪克、国瓷材料等大涨。消息面，海外大厂涨价时间表明确：村田、国巨、松下7月1日起对直供客户调价，通用型号涨15%-20%，AI高容稀缺型号涨幅30%-60%，部分规格现货价格已翻倍。

半导体、芯片板块大涨，中微半导、北京君正、太极实业、至纯科技、长电科技、天通股份、德明利涨停，佰维存储、富瀚微、阿石创等大涨。消息面，美光科技发布财报后，美股芯片股盘后全线上涨，西部数据涨超11%，闪迪涨超10%，高通涨超10%，希捷科技涨超8%，ARM涨超5%。

PCB概念板块大涨，圣泉集团、超声电子、中京电子、贤丰控股、万盛股份、洪田股份、中材科技等涨停，利和兴、沪电股份等大涨。消息面，机构指出，覆铜板龙头建滔积层板于6月16日宣布对所有厚度FR-4覆铜板及PP半固化片提价15%，而7628电子布价格较年初已上涨超70%。这是今年来该厂商第5次提价，而且最近一次的提价周期相较之前进一步缩短，向市场传达了行业的高景气信号。

今日盘面分析：后市来看，周四沪指小幅上涨，热点方面，MLCC、半导体、电子布、证券板块上涨，石油、ST、公共交通、光伏板块跌幅居前。上涨股票数量1231只，92只个股涨停，79只个股跌停（含ST）。

消息面，6月24日的英伟达（NVDA.O）2026年度股东大会上，英伟达CEO黄仁勋在股东大会上进行了发言，强调“有用的AI时代”已经到来，并释放了对AI基础设施建设将继续的信心。黄仁勋表示，以往，全球约3000万名软件开发者每年获得大约3万亿美元薪酬，这些开发者的工作支撑着全球价值100万亿美元的经济活动，而现在，这些人创造的价值已经增加。AI投资回报率问题已经有了答案，每个行业都竞相采用Agentic（代理式）AI。“AI基础设施不再是实验性的，而是进入了生产阶段。以往传统数据中心提供存储等服务，现在的AI工厂则用于制造token（词元）。每个token都是一个利润单位，“有用的AI”是可盈利的，这就是算力需求旺盛的原因。

总的来看，从沪指走势上看，日线带上下影的小阳线，站上5日均线，随机指标强势下行，技术上呈现震荡整理态势。热点上AI科技板块继续上涨，MLCC概念大幅反弹，存储芯片板块上涨，半导体、元器件板块上涨，证券板块反弹，ST板块普跌，光伏渔板块下跌，公共交通板块下跌，石油板块表现不佳，两市超四千只个股下跌，市场情绪尚可。

周四市场小幅震荡收涨，盘前AI存储龙头美光科技公布第三财季营收增长高达346%，毛利率更是高达惊人的84.9%，远超市场预期。刺激A股市场半导体科技板块强势上涨，MILL、PCB概念反弹，保险、证券板块拉升，股指翻红上涨报收，两市成交量接近3.6万亿。但有超四千只个股下跌，市场呈现“二八”现象，资金集中在科技股的极致抱团，与低估值的大金融之中，而业绩亏损基本面差的问题股，如ST板块迎来大面积的跌停，个股走势分化极其严重。从指数的表现看，创业板指、科创50指数今日均双双再创新高，但沪指的表现相对较弱，其原因是非科技股下跌拖累指数，权重的石油、银行板块下跌，都在一定程度上影响指数表现。

短期来看，今日日经225指数收涨，韩国KOSPI指数收涨5.4%，亚太市场收盘强劲上涨，特别是半导体等科技股上涨幅度较大，若今晚美股能够有好的表现，或对明日A股市场带来正向提振。不过沪指二日的反弹，其涨幅未能收复本周二的失地，日线刚刚站上5日均线，没能越过4150关口，K线形态的走势不强，目前暂以技术性的反抽看待，属于小级别的横盘震荡走势，难以选择突破方向。

策略上，两市量能保持较好，意味着主流热点不缺资金支持，可轻大盘重个股，保持适当仓位。操作上，继续关注半年报业绩增长的主线。关注方向：存储芯片、半导体（设备、材料）、AI算力硬件（MLCC、PCB、陶瓷粉体、覆铜板）、光纤、消费电子、有色金属、锂电池等。

---

免责声明：本文所载信息仅代表作者个人观点，本文信息均来自于公开信息，对这些信息的准确性和完整性不做任何保证。文章中的内容和意见仅供参考，文中所述股票名称、代码均只为传递信息之用，在任何情况下都不构成接收本文受众的任何投资建议。据此入市，后果自担。