现在跑遍整个市场,都找不到了
存款利率掉到1.7%，很多人才开始想起来问：当时那些买保险的人，到底买了什么？
你现在去银行问，存款利率大概在1.7、1.8左右。找得好的，能到1.85，1.9——基本就是天花板了。
低风险理财呢？去年债券牛市，还有3.5到4的水平。今年债券没那么好走，低风险理财大概也就在2上下。
但是，有一批人手里的保单，还在按年化4%增长。
不是因为他们运气好，是因为他们早几年做了一个判断。
种子是在它便宜的时候种下的
保险这类资产，有一个很多人没看懂的特点——收益是滞后的。
表现在两个层面。
第一层，产品本身就是这个逻辑：越到后期，增长越快。大多数人拿这类资产，都会拿20年以上。它是一个典型的滚雪球模型，雪球越滚越大，早期看起来不起眼，越到后面表现越凶。
第二层，更关键——相对优势，也是滞后才能看出来的。
举个例子。如果现在存款还有4%，你买不买？大多数人会说买啊，当然买。但问题是，这种利率已经回不来了。你现在看到的市场，是存款在1.8左右、低风险理财在2上下的市场。4%，是找不到的。
但如果你在前几年，顺手买了一份年金保单——你现在翻出来看，现金价值每年的增长率，就在4%左右。你下一年的现金价值除以上一年的，大概就是这个数字。
你以为你当时是在买一份保险，实际上你是在今天按4%增长的市场里，锁了一个席位。
它跟买股票的逻辑，其实是一样的
这个逻辑，其实跟买股票一样。
你不可能等到股票都涨起来了，再去追。那个时候进去，大概率就是接盘。保险也是——你不能等到银行存款利率比保单回报低了，你才想到要买。那个时候，早买的人已经在吃利息了，晚买的人只能看着。
很多人都羡慕那些拥有8.8%复利保单的持有者，但是95年的时候，银行的定存是 10.98%（1年期） 12.24%（3年期） 13.86%（5年期）
所以我经常跟客户说一句话：你现在买保单，买的不是现在的收益，是给未来埋了一颗种子。
现在种下去，不好看，甚至账面上有点浮亏——但这个浮亏是有前提的，是你退保的前提下。如果你不退，那它就只是时间账面上的数字，等现金价值持续增长，那个浮亏自然就消掉了。
时间不亏，利益在，仅此而已。
前几年的流动性，换的是几十年的安全感
那为什么还是有很多人犹豫？
因为它的收益不是现在兑现的。前几年你会觉得钱被锁住了，灵活性不高——这是真的，这也是它唯一要你付出的代价。用前几年的流动性，换后面几十年的稳定增长。
这个交换值不值，取决于你有没有那个时间窗口。
做教育储备，从孩子出生到他真正需要用钱，至少10年；做养老规划，从中年到真正退休，也有20年、30年。这段时间本来就在那里，你在这段时间里选一个稳定的东西一起成长，到了终点，它就成了你需要的那个样子。
资产配置不是哪个产品好就买哪个。不偏听，也不专门黑某一类。越分散，风险越可控，未来越值得期待。
保险这类资产，适合做底仓。不是让你靠它暴富，是让你睡得着。
能让你睡得着觉的钱，它帮你挣。
