曾凭借小微“台州模式”封神的城商行标杆，如今正直面成长阵痛。

作为扎根台州、深耕小微赛道的头部银行，台州银行靠着接地气的“铁脚板”人海战术、分散小额的风控逻辑，常年稳居区域城商行第一梯队。但最新年报数据撕开了残酷现实，2025年该行营收、净利润双双下滑，其中净利大跌超25%，创下近五年最差成绩。

一边是业绩大幅跳水、盈利空间持续收缩，一边是可疑贷款翻倍、成本高企，曾经引以为傲的五千人营销铁军，从核心优势逐渐变成成本拖累。台州银行的困境，不是单一的经营波动，而是传统小微银行在利率下行、大行下沉、数字化迭代三重冲击下的集体缩影。老牌打法红利消退，新的增长引擎尚未成型，转型迫在眉睫。

业绩断崖下滑，多重利空挤压盈利空间

2025年是台州银行近五年经营最难的一年。年报数据显示，该行全年营收同比下滑超11%，归母净利润同比暴跌25.74%，盈利规模跌至五年谷底，曾经领跑同业的增长态势彻底逆转。

业绩塌陷源于多重收入缩水与支出抬升的双向挤压。核心利息净收入大幅回落，作为主营根基的信贷业务创收能力弱化；公允价值变动收益大幅转亏，投资端出现明显波动；手续费、其他收益同步大幅下滑，非息收入短板彻底暴露。与此同时，信用减值损失、营业外支出持续走高，进一步压缩了原本狭窄的利润空间。

对比同城同业更能凸显差距。此前多年，台州银行盈利始终领先泰隆银行，稳居区域小微银行头名。但从2022年开始局势彻底反转，泰隆银行凭借异地扩张、多元布局持续增长，2025年净利润突破53亿，而台州银行仅剩33.81亿，两者差距持续拉大。固守本土、模式单一的弊端，在行业内卷加剧后彻底爆发。

资产质量隐忧浮现，风险抵御压力陡增

表面看，台州银行资产质量依旧稳健，1.09%的不良贷款率、超300%的拨备覆盖率，放在城商行梯队中依旧处于优质水平，风险底盘相对扎实。但细分数据暗藏隐患，风险苗头已经悄然显现。

贷款五级分类的变化，最能体现真实风险走势。2025年该行可疑贷款同比暴涨131.56%，规模直接翻倍，损失类贷款同步攀升。这类贷款介于不良与坏账之间，是资产劣变的先行指标，意味着不少小微客户的还款能力正在持续弱化，潜在风险持续积聚。

依托“不看抵押看经营、不看报表看实地”的本土风控模式，台州银行长期适配小微客户弱资质、高灵活的特点。但在经济承压、小微经营不确定性上升的背景下，传统线下风控的局限性凸显，存量资产的风险出清压力正在持续加大。

五千营销铁军反噬，人海战术告别红利时代

台州银行最鲜明的特色，就是重线下、重人力的小微深耕模式。全行近1.2万员工中，营销人员超5300人，营销占比高达45.51%，这支庞大的“铁脚板”铁军，曾是其深耕乡镇、覆盖小微、精准获客的核心底气。

依托德国IPC小微技术，信贷员下沉村居、社区、工业园区，靠高频走访获取真实经营数据，破解小微信息不对称难题，这套模式成就了台州银行的黄金时代。但时移势易，曾经的核心优势，如今变成沉重经营负担。

人力重资产模式，在低息差时代彻底失去性价比。2025年该行成本收入比攀升至45.43%，突破商业银行监管红线，人力费用持续高企。在国有大行、股份行持续下沉县域、降息抢客的背景下，小微贷款利率持续走低，利差空间被极致压缩。

高额的人员成本、线下运营成本，无法再被微薄的利息收益覆盖，人海战术的边际收益持续递减。数字化浪潮下，同业纷纷靠智能风控、线上获客降本增效，而台州银行重人力、轻科技的结构短板，让其在效率竞争中逐渐掉队。

新赛道布局滞后，转型节奏慢于行业

为破局增长困境，台州银行拿下外汇买卖、外汇保函业务资质，意图依托本地海量外贸小微企业，布局跨境金融、增厚中间业务收入。这一布局精准贴合台州制造出海的产业趋势，具备天然地缘优势。

但短板同样突出，该行中间业务收入占比仅1.7%，占比极低、结构单一，短期内难以扛起盈利大旗。相比同业成熟的财富管理、跨境金融、场景金融体系，台州银行的新业务还处于起步摸索阶段，系统搭建、人才储备、产品体系均不完善。

写在最后

台州银行的起落，印证了中小银行的生存铁律：依靠时代红利和传统模式可以站稳脚跟，但无法穿越周期。人海战术成就了小微标杆，也困住了银行的转型脚步。

当下的行业竞争，早已不再是人力深耕的比拼，而是数字化能力、综合服务能力、多元创收能力的较量。对于台州银行而言，当下最核心的命题，是通过数字化改造精简人力成本、升级风控体系，依托跨境金融打开新增量，彻底摆脱对单一息差业务、传统人海模式的依赖。

能否完成从“人力驱动”到“科技+生态驱动”的蜕变，将决定这家老牌小微银行，能否走出业绩低谷、重塑行业护城河。

评论区聊聊：你觉得小微银行的人海战术还有未来吗？台州银行能否靠跨境金融和数字化成功翻盘？